2024年最新報告出爐！東南亞數字經濟利潤達110億美元，增長2.5倍

2024年11月11日 10:03:36 來源：7點5度

1、東南亞數字經濟盈利能力上升

2、投資者看好東南亞的長期潛力

3、新加坡數字經濟表現出強大的韌性

近日，谷歌、淡馬錫和貝恩公司發布了2024年《東南亞數字經濟報告》，首次從盈利角度審視數字經濟健康狀況。在過去兩年間，東南亞數字經濟整體利潤從2022年的40億美元增長至2024年的110億美元，增長了2.5倍。

報告還指出，2024年東南亞數字經濟GMV預計將達到2630億美元，同比增長15%。同時，2024年東南亞數字經濟收入預計將達到890億美元，收入增幅達14%。這表明東南亞數字經濟能夠在盈利與增長之間找到平衡，正在邁向可持續的經濟價值。

今年的報告主要有以下三大亮點：

東南亞數字經濟盈利能力上升

經過多年的投資與發展，東南亞數字經濟的主要參與者在保持GMV和收入雙位數增長的同時，已逐步實現盈利。以下六大數字行業將進一步推動東南亞數字經濟的持續增長，尤其是電商。

電商

預計2024年，東南亞電商的GMV將達到1590億美元，現有電商用戶貢獻了高達70%的增長。這一增長尤其得益于視頻電商（Video commerce）的發展，其GMV占比已從2020年的不足5%攀升至20%，正在重塑東南亞電商行業格局。從直播購物到內容創作，直播和短視頻已經成為東南亞消費者網購的重要組成部分。此外，預計2024年東南亞電商收入將同比增長13%，達到350億美元。

外賣

2024年，東南亞外賣收入預計將同比增長54%，達17億美元，而GMV預計將增長7%，達190億美元。2024年，外賣平臺推出了應用內廣告和訂閱等新的盈利模式。平臺正在通過改善餐館頁面展示、利用AI優化運營等方式，積極探索未來的盈利模式。

交通

東南亞網約車收入已超過疫情前水平，預計2024年將同比增長36%，達15億美元，主要得益于需求回升和價格調整，GMV預計將增長18%，達90億美元。盡管面臨通脹壓力，消費者需求依然旺盛，這得益于現有企業向二線城市和鄉村擴展，以及新入局者的激進促銷。

在線旅游

東南亞在線旅游在旅行總預訂量（GTB）增長方面超越了整體數字經濟，主要受到亞太地區內旅行需求的推動。隨著機票價格上漲及游客偏好轉向奢華選擇，預計GTB將在2024年達到460億美元，同比增長21%，收入也將增長18%至200億美元。盡管直銷渠道依然占據主導，在線旅行社通過核心業務以及旅行附加服務（如融資和保險）成功實現了盈利。

在線媒體

在視頻點播和游戲的推動下，東南亞在線媒體的GMV預計將達到300億美元，同比增長11%。廣告仍是該行業的主要收入來源，且越來越多的在線媒體采用結合應用內購買、訂閱和廣告的混合模式，以滿足不同用戶群體的需求。

數字金融服務（DFS）

2024年，東南亞數字金融服務的收入預計將從2022年的220億美元增長至330億美元，增幅為22%。其中，數字支付和貸款占數字金融服務總收入的90%以上。此外，東南亞的數字支付已變得普及，電子錢包與主要支付卡網絡合作，二維碼支付的使用率也在持續上升。

投資者看好東南亞的長期潛力

盡管創投環境依然低迷，投資者表現出謹慎的樂觀態度，近50%的資金流向了新興行業。

淡馬錫東南亞負責人Fock Wai Hoong指出，東南亞的私人融資（不包括對Grab、GoTo等東南亞主要科技巨頭的投資）實際上在2023年已恢復到疫情前的水平。“我們認為這是一個積極的信號，表明隨著東南亞數字經濟的成熟，融資環境正在逐漸回歸正常化。”

不過，2024年的報告顯示，東南亞后期私募融資（特別是D輪及以后的融資）依然面臨挑戰，從2023年下半年的8億美元驟降至1億美元，降幅高達93%。

另一方面，早期私募融資（特別是種子輪和A輪）開始復蘇，2024年上半年記錄的融資總額約為9億美元，比2023年下半年增長2%。與此同時，成長期融資（包括B輪和C輪融資）在2024年上半年達到約4億美元，比2023年下半年增長了19%。

從投資市場的角度來看，越南、印尼和新加坡最受投資者青睞；而在行業方面，軟件服務、醫療保健和AI等新興領域的創新優先獲得投資者關注。這一趨勢與該地區快速的數字化進程、中等收入階層的崛起以及醫療保健需求的不斷增加密切相關。

淡馬錫東南亞負責人Fock Wai Hoong表示：“東南亞的數字企業現在專注于在增長與盈利之間取得平衡。投資者也開始尋找下一波增長，將資金投入軟件、服務和AI等新興行業，這表明他們對東南亞數字經濟長期潛力充滿信心。”

過去四年中，東南亞的人工智能相關搜索量增長了11倍。從人工智能旅游規劃工具到生成式AI欺詐檢測，人工智能正通過行業專用和通用商業應用為東南亞數字經濟創造價值。僅2024年上半年，該地區便吸引了超過300億美元的AI基礎設施投資，東南亞正在崛起為全球AI創新和應用的中心。

新加坡數字經濟表現出強大的韌性

2024年東南亞數字經濟報告特別強調了新加坡數字經濟的強勁韌性。預計2024年，新加坡數字經濟的GMV將達到290億美元，同比增長13%。新加坡電商GMV從2023年的80億美元回升至2024年的90億美元。

在AI相關主題的關注度上，新加坡位居全球前十，其中教育、營銷和旅游領域推動了對AI的搜索需求。AI還推動了新加坡旅游業的發展，AI聊天機器人通過個性化推薦、分析游客數據來優化營銷策略，并通過互動展覽和定制導覽提升游客體驗。為了滿足這一需求，AI投資也在不斷增加。2024年上半年，新加坡用于建設AI數據中心的投資已達到90億美元，僅次于投資額為150億美元的馬來西亞。

此外，新加坡在數字金融服務領域表現強勁，數字支付和財富管理有望成為增長引擎。作為區域金融中心，新加坡吸引了大量風險投資和私募股權投資。為保持競爭優勢，新加坡交易所（SGX）采取了改善退出機制、吸引投資者資金和提升IPO環境的措施。新加坡良好的商業環境、政治穩定性和稅收優惠政策也進一步鞏固了其作為亞太地區高凈值人士財富管理中心的地位。

來源：7點5度